TA- The Alt Season (한글)

 

TA – The Alt Season

 

"앞으로 2-4개월 안에 알트코인이 정말로 폭등할 거라고 생각하시나요?"

 

네, 그렇습니다. 그리고 저는 이미 그 광기가 시작되었다고도 생각합니다. 하지만 우리는 아직 자금 순환의 초기 단계에 있을 뿐입니다: 메이저 코인 → 고시총 코인 → 중소형 시총 코인 순서죠.

 

1.    2-4개월?

2.    알트코인 폭등, 그리고 알트시즌이란 무엇인가?

3.    제가 어떻게 올바른 토큰에 포지션을 잡으려고 하는가

 

우선, 저는 어떤 현상에 대해 시간적인 틀을 정해두기보다는 다음과 같은 관점에서 생각하는 편입니다.

A) 프라이스 액션 (가격 움직임)

B) 사이클 단계

 

이것이 바로 제가 다음 시장 단계에서 알트코인이 폭등할 것이라고 생각하는 이유이며, 그 흐름이 이미 시작되었다고 믿는 이유입니다.

 

비트코인 도미넌스

상승장(Bull market)의 90%는 비트코인만 오르는 구간이며, 상승하는 비트코인 도미넌스는 알트코인을 짓누릅니다. 오직 상승장의 마지막 5-10% 구간에서만 비트코인 도미넌스가 하락하고 알트코인이 "폭등"하기 시작합니다.

 

지난 사이클들을 보면 이를 확인할 수 있습니다:

 

a) 비트코인이 저점에서부터 신고점을 경신할 때까지 펌핑한 후 횡보를 시작했습니다. 이 기간 내내 비트코인 도미넌스는 계속 상승했고 알트코인은 완전히 파괴되었습니다. 거의 사이클 내내 그랬습니다.

 

b) 오직 맨 마지막 구간(비트코인이 신고점을 찍은 후 두 번째 상승 구간)에서만 비트코인 도미넌스가 하락했고, 알트코인이 달리기 시작했습니다.

 

 

우리는 지금 정확히 같은 지점에 와 있습니다. 이번 사이클은 대체로 이전 사이클들을 따라왔기 때문에, 이 시나리오대로 흘러가지 않을 이유가 없다고 봅니다. 이미 비트코인 도미넌스에서 초기의 균열을 확인할 수 있으며, 비트코인이 신고점을 향한 두 번째 상승을 이어간다면 도미넌스는 더 하락할 것이라고 생각합니다.

 

가장 이상적인 시나리오는, (알트 시즌이) 본격적으로 시작되기 전에 비트코인의 두 번째 상승과 함께 비트코인 도미넌스가 한 번 더 펌핑하는 것입니다.

 

예를 들어, 지난 사이클의 인기 토큰이었던 솔라나(Solana)와 이번 사이클의 'HYPE' 토큰을 비교해 볼 수 있습니다.

비트코인이 1만 달러에서 4만 달러까지 달려(차트의 파란색 박스) 신고점에서 첫 횡보(빨간색 박스)를 하는 동안, 솔라나는 같은 기간(빨간색 박스)에 78% 하락한 것을 볼 수 있습니다.

 

비트코인은 올해에도 매우 유사한 움직임을 보였습니다. 중단 가격대에서 신고점까지 상승하며(4만 달러 → 11만 3천 달러, 파란색 박스 + 빨간색 박스 횡보), 바로 그 시점에 HYPE 토큰은 78% 하락했습니다.

 

이전 사이클에서 비트코인 도미넌스가 신고점 돌파 후 첫 횡보(빨간색 박스)가 끝난 마지막 구간에서야 비로소 폭락하기 시작했다는 점을 기억한다면, 우리는 그 마지막 움직임에서 솔라나가 1달러(빨간색 박스 시점)에서 시작하여 비트코인이 새로운 상승 구간에 진입했을 때는 6달러, 그리고 사이클이 끝날 무렵에는 거의 300달러까지 달렸다는 것을 알 수 있습니다.

 

HYPE 토큰(어디까지나 예시입니다)이 현재 매우 비슷한 흐름을 보이고 있으며, 바로 이 시점에 비트코인과 도미넌스 역시 정확히 유사한 패턴을 따르고 있습니다.

 

 

 

요약하자면:

알트코인의 큰 수익은 항상 사이클의 거의 마지막 구간에서 발생했습니다.

지금까지 비트코인, 도미넌스, 알트코인은 매우 유사한 흐름을 보이고 있습니다.

 

이와 동시에 ETH/BTC 차트는 a) 거시적 관점의 박스권(macro range) 하단 아래에서 3단계 매집을 형성했으며, b) 그 박스권 하단을 다시 탈환한 상태입니다.

 

 

그리고 저는 벌써부터 이렇게 말하는 사람들의 목소리를 듣습니다. "네, 하지만 그건 이더리움이랑 몇몇 알트코인에만 해당되는 얘기잖아요."

우선, 시장에는 항상 일정한 자금 순환 흐름이 있습니다: 비트코인 → 메이저 코인(이더리움/솔라나 등이 먼저) → 고시총 코인 → 중소형 시총 코인 순서입니다.

 

비트코인 차트, Total3(메이저 알트코인 시총) 차트, 그리고 'Others'(그 외 고시총/중시총 알트코인 시총) 차트를 나란히 놓고 비교해 보면, 이러한 시차(lag)를 명확하게 볼 수 있습니다.

 

이전 사이클과 동일한 박스권 및 사이클 패턴을 보이지만, 리스크 커브에서 아래로 내려갈수록(더 위험한 자산일수록) 상승세를 따라잡는 속도가 더 늦어집니다. 하지만 지금까지 매 사이클마다 결국에는 그 흐름을 따라잡았고, 신고점을 향해 동일한 가격 및 박스권 구조를 완성했습니다.

 

위 차트는 수익률이나 퍼센티지에 대해 말하는 것이 아닙니다. 단지 사이클의 단계, 자금의 흐름, 그리고 예상되는 움직임을 보여줄 뿐입니다. 그리고 이러한 지표들은 지금까지 이전 사이클들과 매우 유사합니다.

 

알트시즌(Altseason)이란 무엇인가?

사람들은 계속해서 "알트시즌은 다시는 오지 않을 것이다" 같은 말을 하는데, 정말 지겨운 이야기입니다.

네, 2017년과 같은 알트시즌은 다시 오지 않을 겁니다. 그리고 모든 코인이 펌핑하지도 않을 겁니다. 우리는 더 이상 상장된 토큰이 최대 80개뿐인 거래소 3개만 있던 시절에 살고 있지 않습니다.

 

알트코인 시장은 현재 극도로 희석되었고, 앞으로 상황은 더 나빠질 뿐입니다. 여러분은 직접 공부하고, 주의를 기울이며, 어디에 돈을 넣을지 신중하게 선택해야 합니다:

 

무엇이 시장 평균을 능가하는 성과를 내고 있는가? 어떤 내러티브와 섹터가 뜨거운가? 시장은 무엇을 좋아하는가? (내가 좋아하는 것이 아니라!!!!)

 

제가 생각하는 알트시즌은 단순히 다음을 의미합니다:

비트코인 도미넌스 하락 추세 = 알트시즌 비트코인 도미넌스 상승 추세 = 비트코인 시즌

2021년에 당신이 푹 빠졌던 어떤 알트코인을 그냥 사놓고, 알트시즌이라는 이유만으로 그 코인이 잘 되기를 기대해서는 안 됩니다.

 

 

신중하게 올바른 토큰을 고르는 법

 

어떤 프로젝트가 합법적인지, 좋은지, 혹은 당신 마음에 드는지는 중요하지 않습니다. 중요한 것은 시장이 그것을 좋아하느냐입니다.

 

>해당 토큰이 상대적 강세를 보이거나 초기 주도주 역할을 하는가?

>시장의 주목을 받고 있는가?

>현재 뜨거운 섹터에 부합하는가?

>실제로 사용자나 수익이 있는가?

 

이 조건들이 충족된다면:

기본적 분석(Financial Analysis) + 3단계 매집 구간에 있거나 박스권 하단 부근에 있는 토큰을 찾으세요.

 

좋은 코인을 찾는 데 어려움을 겪는 분들을 위해, 제가 직접 찾았던 몇 가지 예시와 그 이면의 사고 과정을 공유하여 어디서 어떻게 찾아야 할지에 대한 아이디어를 드리고자 합니다.

(제가 중점적으로 보는 것: 강세, 거래량, 그리고 가격 상승)

 

1. 2023년의 솔라나 (Solana) ($30 → $300)

비트코인이 가파른 하락 추세(계속되는 저점 갱신)에서 벗어나 박스권과 유사한 구조로 전환되면서 바닥을 다졌다는 느낌을 주기 시작했습니다.

 

솔라나는 이전 사이클부터 이어진 강력한 커뮤니티, 활발한 온체인 활동, 그리고 수많은 개발 프로젝트들을 여전히 보유하고 있었습니다. 바로 이 점이 저의 초기 관심을 끌었습니다.

 

이후, 시장의 나머지 종목들은 잠잠할 때 솔라나가 보여준 초기의 강세와 박스권 하단 탈환 움직임으로 인해 전망은 더욱 명확해졌습니다.

 

초기에 시장을 능가하는 뛰어난 성과는 시장이 그 종목을 좋아한다는 신호인 경우가 많습니다.

 

2. 지난 4월/5월의 HYPE ($13 → $50)

제가 관심 목록에 넣었던 이유:

·       엄청나게 높은 수익, 지속적인 성장 및 바이백(자사주 매입)

·       시장의 관심이 매우 높았음

·       차트가 명확히 3단계(하락 추세에서 박스권으로 전환)에 있었음

·        

대부분의 경우 이런 기회들은 너무나 명확해서 모두가 이야기하고, 그러다 보면 사람들은 오히려 너무 뻔하다고 느껴 관심을 거두곤 합니다.

 

단순하게 생각하세요:

·       좋은 수익/사용자 기반

·       높은 시장의 관심

·       가격이 80% 하락 후 횡보하고 있는가?

·        

 

3. Stablecoin growth + upcoming trigger/event.

 

Two components here: explosive stablecoin growth, and only a few ways to bet on it + the idea Ethereum would bottom soon.

 

I focused on a few DeFi tokens that benefit from stablecoin growth, while also buying Ethereum and betting on its bottom. An ETH bottom would bring more attention back to DeFi protocols.

 

(Ethereum idea: https://x.com/damskotrades/status/1920738000331309350)

 

AAVE ($120 to $300+)

- https://x.com/damskotrades/status/1897961116250284421

- https://x.com/damskotrades/status/1945588158814462015

 

ENA ($0.44 -> $0.85)

- https://x.com/damskotrades/status/1945591188196659618

 

CRV ($0.5 -> $1.15) https://x.com/damskotrades/status/1915669736181969026 4. PUMP (last week $0.0034 -> $0.0047) PUMP, one of the most hated but most profitable projects, was doing massive buybacks, and the chart was clearly in stage 3. With MEMEs a main sector this cycle, PUMP looked like a clear bet for me, especially as I’m not as at home in the MEME space as others, so chasing memes wouldn't give me an edge. FA + relative strength (now) https://x.com/damskotrades/status/1963873481327616348 5. Trying out things in the hot sectors > Socialfi Just before this cycle really popped off, I woke up and saw Cobie and a few other big accounts trying out this new thing: friendtech. If you see an idea that sounds stupid at first, with many people hating on it, but it gets attention and money flows in — don’t hesitate, ignore your feelings, and try it out. I never really tried growing my own ticket price, but it was easy money early on since most people had no clue and edge and just bought already-pumped tickets. The easiest way to make money in the first days was checking the activity page, waiting for big accounts to sign up, sniping as many tickets as possible, and reselling them minutes later for 10–50x. Result: - Nice profits in a flat market - Nice Airdrop (before it went to zero lol) - Put me on other socialfi platforms early that paid off really well by doing the same trick + also a big $ARENA airdrop. > Only last week: Footballdotfun I knew prediction markets and gambling were hot sectors. I stumbled on Footballdotfun and bought some players when the market cap was just 18m. Within 2–3 days, the market cap nearly 10x’d — and so did our portfolios. The easiest play was buying new player drops at low starter prices, which really reduced risk — just like focusing on new big account sign-ups with socialfi platforms earlier.

 

> Trading cards / exotic RWAs Trading cards (Pokémon) were doing massive volume on-chain and really picked up, so I started to try out some platforms and ended up getting a nice CARDS airdrop. Besides the Airdrop, this made me look for more 'exotic RWA' projects in the space and found FITCOIN, which went up 120% in a day.

 

I hope this sparks some ideas to help you look in the right direction. > What’s showing strength or outperforming early/relative > What’s doing numbers (stablecoin growth, RWA volume) > What events could trigger more (ETH → DeFi) > What’s the real world paying attention to (last cycle metaverse, this cycle AI?) > What sectors are hot — and what else is there to try in that sector? From there on, you take it to the charts, and I'm personally looking for stage 3 bottoms and/or range low reclaims.

 

출처 - CryptoAmsterdam - https://x.com/damskotrades